商業銀行理财業務監督管理辦法（中國銀行保險監督管理委員會(huì)令2018年也什第6号）

《商業銀行理财業務監督管理辦法》已經中國銀保監會(huì門黃)2018年第3次主席會(huì)議通(鄉費tōng)過。現予公布，自公布之日起施行。

主席 郭樹清

2018年9月26日

商業銀行理财業務監督管理辦法

第一章 總則

第二章 分類管理

第三章 業務規則與風險管理

第四章 監督管理

第五章 法律責任

第六章 附則

第一章 總則

第一條 為(wèi)加強對商業銀行理财業務的監督管理遠空，促進商業銀行理财業務規範健康發展，依法錯討保護投資(zī)者合法權益，根據《中華人民共和吧風國銀行業監督管理法》《中華人民共和國商業票玩銀行法》等法律、行政法規以及《關于規範金(jīn)融了現機構資(zī)産管理業務的指導意見》（以下簡稱《光畫指導意見》），制定本辦法。

第二條 本辦法适用于在中華人民共和國境内設立的商業銀行，包括來舊中資(zī)商業銀行、外商獨資(zī)銀行、中外合件你資(zī)銀行。

第三條 本辦法所稱理财業務是指商業銀行接受投資(zī)醫時者委托，按照與投資(zī)者事先約定的投資(zī)策略、地姐風險承擔和收益分配方式，對受托的投資(zī)者财産進行投資(zī)和會費管理的金(jīn)融服務。

本辦法所稱理财産品是指商業銀行按照約定條件和唱腦實際投資(zī)收益情況向投資(zī)者支付收益美中、不(bù)保證本金(jīn)支付和收益水平的非保本理财公信産品。

第四條 商業銀行理财産品财産獨立于管理人、托管機構的自有資(zī)産書醫，因理财産品财産的管理、運用、處分或者其他(tā)情形而取得(跳著de)的财産，均歸入銀行理财産品财産。

商業銀行理财産品管理人、托管機構不(bù)得(de)将銀行理财火會産品财産歸入其自有資(zī)産，因依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破産車冷等原因進行清算的，銀行理财産品财産不(bù)屬于其清算财産。答制

第五條 商業銀行理财産品管理人管理、運用和處分理财産品财産所産生事厭的債權，不(bù)得(de)與管理人、托管機構因自有資(zī)産所産生林空的債務相抵銷；管理人管理、運用和處分不(bù)同理财産品财産所産生的債船銀權債務，不(bù)得(de)相互抵銷。

第六條 商業銀行開(kāi)展理财業務，應當按照子坐《指導意見》第八條的相關規定，誠實守信、勤勉盡職地履行受人之托物明、代人理财職責，投資(zī)者自擔投資(zī)風險并獲得(店件de)收益。

商業銀行開(kāi)展理财業務，應當遵守關煙成本可算、風險可控、信息充分披露的原則，嚴格遵守投資(zī)者适當性管理喝音要求，保護投資(zī)者合法權益。

第七條 銀行業監督管理機構依法對商業銀行理财呢信業務活動實施監督管理。

銀行業監督管理機構應當對理财業務實行穿透式監管，向上識别理财産品的最終投資(算男zī)者，向下識别理财産品的底層資(zī)産，并對理财産知開品運作管理實行全面動态監管。

第二章 分類管理

第八條 商業銀行應當根據募集方式的不(bù)理小同，将理财産品分為(wèi)公募理财産品和私募理财産品。

本辦法所稱公募理财産品是指商業銀行面向不(bù)特定社會(兒地huì)公衆公開(kāi)發行的理财産品。公開(kāi)發行的音年認定标準按照《中華人民共和國證券法》執行。

本辦法所稱私募理财産品是指商業銀行面向合格投資(zī)者非花弟公開(kāi)發行的理财産品。合格投資(zī)者是指具備相應風險識别能力和制動風險承受能力，投資(zī)于單隻理财産品不(b說知ù)低(dī)于一定金(jīn)額且符合下列條件的自然人快姐、法人或者依法成立的其他(tā)組織：

（一）具有2年以上投資(zī)經曆，且滿足家(jiā)庭金(jīn)融淨資(拍土zī)産不(bù)低(dī)于300萬元人民币，或者家(jiā)庭金們厭(jīn)融資(zī)産不(bù)低(dī)于的有500萬元人民币，或者近3年本人年均收入不(bù)低(dī)于40萬元人林呢民币；

（二）最近1年末淨資(zī)産不(bù)低(dī)技做于1000萬元人民币的法人或者依法成立的其他(tā)組織；

（三）國務院銀行業監督管理機構規定的其他(tā)情形。

私募理财産品的投資(zī)範圍由合同約定，可以投資(zī)于債權類資(zī姐信)産和權益類資(zī)産等。權益類資(zī)産是指上市交易的股票、未金在上市企業股權及其受（收）益權。

第九條 商業銀行應當根據投資(zī)性質的不(bù)同，将亮動理财産品分為(wèi)固定收益類理财産品、權益類理财樹看産品、商品及金(jīn)融衍生品類理财産品和混合類理财産品。錯好固定收益類理财産品投資(zī)于存款、債券等債權類資(zī)子路産的比例不(bù)低(dī)于80%；權益類理章北财産品投資(zī)于權益類資(zī)産的比例不(b區是ù)低(dī)于80%；商品及金(jīn)融衍生品類理财産品投資(zī)于商說身品及金(jīn)融衍生品的比例不(bù)低(dī輛們)于80%；混合類理财産品投資(zī)于債權類資(z些道ī)産、權益類資(zī)産、商品及金(jīn)融衍生品類資(zī)産做土且任一資(zī)産的投資(zī)比例未達到前三類風小理财産品标準。

非因商業銀行主觀因素導緻突破前述比例限制的老水，商業銀行應當在流動性受限資(zī)産可出售、可轉讓或者恢複交購校易的15個交易日内将理财産品投資(zī)比麗知例調整至符合要求，國務院銀行業監督管理機構規定的特殊情形除外。

第十條 商業銀行應當根據運作方式的不(bù)同，将理财産品分為(w拍計èi)封閉式理财産品和開(kāi)放式理财産品。

本辦法所稱封閉式理财産品是指有确定到期日，且自産品成立日至終止日期間，投資(生還zī)者不(bù)得(de)進行認購或者贖回的理财産品好國。開(kāi)放式理财産品是指自産品成立日線做至終止日期間，理财産品份額總額不(bù)固定，投資(吧也zī)者可以按照協議約定，在開(kāi)放日和相應場所進行認購或者贖工錯回的理财産品。

第十一條 商業銀行發行投資(zī)衍生産品的理财産品下視的，應當具有衍生産品交易資(zī)格，并遵守國務院銀行業監督管理機構關于衍生做少産品業務管理的有關規定。

商業銀行開(kāi)展理财業務涉及外彙業務的，應當具有開(kāi)辦相應裡話外彙業務的資(zī)格，并遵守外彙管理的有關規定。飛笑

第十二條 商業銀行總行應當按照以下要求，在全國銀行業理财信息登記系統對店電理财産品進行集中登記：

（一）商業銀行發行公募理财産品的，應當在理财産品銷售前1放劇0日，在全國銀行業理财信息登記系統進行登記；

（二）商業銀行發行私募理财産品的，應當在理财産品銷售前2日，在全國銀行業這票理财信息登記系統進行登記；

（三）在理财産品募集和存續期間，按照有關規定持續登記理财産品的募集情況、認老暗購贖回情況、投資(zī)者信息、投資(zī)資(zī)産、資(開你zī)産交易明細、資(zī)産估值、負債情況等信息金裡；

（四）在理财産品終止後5日内完成終止登記。

商業銀行應當确保本行理财産品登記信息的真實性購能、準确性、完整性和及時(shí)性。信息登記不(bù)齊全或熱答者不(bù)符合要求的，應當進行補充或者重新登記。

商業銀行不(bù)得(de)發行未在全國男文銀行業理财信息登記系統進行登記并獲得(d相能e)登記編碼的理财産品。商業銀行應當在理财産靜司品銷售文件的顯著位置列明該産品在全國銀行業理财信息登記系統獲得(de)的登記編聽草碼，并提示投資(zī)者可以依據該登記編碼在中國理财網查詢訊大産品信息。

銀行業理财登記托管中心應當在國務院銀行業監督管哥草理機構的指導下，履行下列職責：

（一）持續加強全國銀行業理财信息登記系統的建設和管理，确保系統獨立、安全、高舞愛效運行；

（二）完善理财信息登記業務規則、操作規程和技術标準規範等，加強理是請财信息登記質量監控；

（三）向國務院銀行業監督管理機構報告理财業務、理财信息登記質量和系統唱體運行等有關情況；

（四）提供必要的技術支持、業務培訓和投資(zī)者教育等服務；

（五）依法合規使用信息，建立保密制度并采自廠取相應的保密措施，确保信息安全；

（六）國務院銀行業監督管理機構規定的其他(tā)職責。

第三章 業務規則與風險管理

第一節 管理體系與管理制度

第十三條 商業銀行董事會(huì)和高級管理層應當充分了解吧厭理财業務及其所面臨的各類風險，根據本行的經營目标、投時科資(zī)管理能力、風險管理水平等因素，确定開(kāi)展理财業務的總體戰略和土校政策，确保具備從事理财業務和風險管理所需說黑要的專業人員、業務處理系統、會(huì)計核算系統和管理信金懂息系統等人力、物力資(zī)源。

第十四條 商業銀行應當通(tōng)過具有獨立法人地位的子遠如(zǐ)公司開(kāi)展理财業務。暫不(bù)具備條件的，商業銀行總行應紙市當設立理财業務專營部門，對理财業務實行集中統一經營管理。

商業銀行設立理财子(zǐ)公司的監管規定由國務院銀行業件章監督管理機構另行制定。

第十五條 商業銀行開(kāi)展理财業務，應當确保理财業要廠務與其他(tā)業務相分離，理财産品與其代銷的金(jīn)融産品相分離說如，理财産品之間相分離，理财業務操作與其他(tā)業務操作高不相分離。

第十六條 商業銀行應當根據理财業務性質和風險特征，建立健全理财業務風做管理制度，包括産品準入管理、風險管理與内部控制、人員管要理理、銷售管理、投資(zī)管理、合作機構管理、産品托管、産品估值、劇麗會(huì)計核算和信息披露等。

商業銀行應當針對理财業務的風險特征，制定和實施相應的風險管理政策和程序，确保持新線續有效地識别、計量、監測和控制理财業務的各類風險，并将理财讀請業務風險管理納入其全面風險管理體系。商業銀行應當按照國務院銀腦友行業監督管理機構關于内部控制的相關規定，建歌近立健全理财業務的内部控制體系，作為(wèi)銀行整玩慢體内部控制體系的有機組成部分。

商業銀行内部審計部門應當按照國務院銀行業監督管理我愛機構關于内部審計的相關規定，至少每年對理财業務進行一子懂次内部審計，并将審計報告報送審計委員會(huì)及董事會(huì)。董事會湖風(huì)應當針對内部審計發現的問題，督促高級管理如腦層及時(shí)采取整改措施。内部審計部門應當跟蹤檢查整改措施的實施情況，歌線并及時(shí)向董事會(huì)提交有關報告。

商業銀行應當按照國務院銀行業監督管理機構關司上于外部審計的相關規定，委托外部審計機構至少每年對理城那财業務和公募理财産品進行一次外部審計，并針對外部審計發現的問題及時(shí)采到弟取整改措施。

第十七條 商業銀行應當建立理财産品的内部審批政策和程序，在發行新産地討品之前充分識别和評估各類風險。理财産品由民黑負責風險管理、法律合規、财務會(huì)計管理和消費者保護等相關職能部門子水進行審核，并獲得(de)董事會(huì)、董事會(huì劇務)授權的專門委員會(huì)、高級管理層或者相關部門的批準。

第十八條 商業銀行開(kāi)展理财業務，應鐵男當确保每隻理财産品與所投資(zī)資(zī)産相對應，做到每隻理财輛子産品單獨管理、單獨建賬和單獨核算，不(bù了說)得(de)開(kāi)展或者參與具有滾動發行、集合運作、分離定價特征的資知綠(zī)金(jīn)池理财業務。

本辦法所稱單獨管理是指對每隻理财産品進行獨立的投資(zī)管理。單獨建賬是外些指為(wèi)每隻理财産品建立投資(zī)明細賬，确保投資(zī)資跳有(zī)産逐項清晰明确。單獨核算是指對每隻理财産品單獨進行章學會(huì)計賬務處理，确保每隻理财産品去還具有資(zī)産負債表、利潤表、産品淨值變動表等财務會(huì)計報表間靜。

第十九條 商業銀行開(kāi)展理财業務，應當按照《企業會關友(huì)計準則》和《指導意見》等關于金(jīn)融工(gōng)具估值核冷通算的相關規定，确認和計量理财産品的淨值。

第二十條 商業銀行開(kāi)展理财業務，應當遵守市場交對森易和公平交易原則，不(bù)得(de)在理财産品之間、理财産品投資(zī)放師者之間或者理财産品投資(zī)者與其他(tā)市場主體子問之間進行利益輸送。

第二十一條 商業銀行理财産品投資(zī)于本行或托管機構，其都麗主要股東、控股股東、實際控制人、一緻行動人、最終受益人，其控股的機構或者離厭與其有重大(dà)利害關系的公司發行或者承銷的證券，或者從事公件其他(tā)重大(dà)關聯交易的，應當符合理财産品的投資(zī)目标、投資通章(zī)策略和投資(zī)者利益優先原則，按照商業原則，以不(bù)優于對非工視關聯方同類交易的條件進行，并向投資(zī)者充分披露信息花懂。

商業銀行應當按照金(jīn)融監督管理部門關于關聯交易的相關規定，建立健全理技森财業務關聯交易内部評估和審批機制。理财業務涉及重大(dà)關聯交討喝易的，應當提交有權審批機構審批，并向銀行業監督管理機構報告。

商業銀行不(bù)得(de)以理财資(zī)金(jīn)與關聯方進行不(b務靜ù)正當交易、利益輸送、内幕交易和操縱市場，包括但不(bù)限于投資服暗(zī)于關聯方虛假項目、與關聯方共同收購上市問我公司、向本行注資(zī)等。

第二十二條 商業銀行開(kāi)展理财業務制地，應當按照《商業銀行資(zī)本管理辦法（試行）》的相關規定計提了月操作風險資(zī)本。

第二十三條 商業銀行應當建立有效的理财業務投資(zī會什)者投訴處理機制，明确受理和處理投資(zī)者投訴的途徑、程序和方式，根據法科門律、行政法規、金(jīn)融監管規定和合同約定妥善處理投姐民資(zī)者投訴。

第二十四條 商業銀行應當建立健全理财業務人員的資(z房議ī)格認定、培訓、考核評價和問責制度，确保理财業微遠務人員具備必要的專業知識、行業經驗和管理能力，充分了解相關法律、行為鐵政法規、監管規定以及理财産品的法律關系、交易不業結構、主要風險及風險管控方式，遵守行為(wèi)準但金則和職業道德标準。

商業銀行的董事、監事、高級管理人員和其他(tā)理财業務人員數家不(bù)得(de)有下列行為(wèi)：

（一）将自有财産或者他(tā)人财産混同于理财産品财産從事事老投資(zī)活動；

（二）不(bù)公平地對待所管理的不(bù)同理财快生産品财産；

（三）利用理财産品财産或者職務之便為(wèi)理财花物産品投資(zī)者以外的人牟取利益；

（四）向理财産品投資(zī)者違規承諾收益或者承擔站東損失；

（五）侵占、挪用理财産品财産；

（六）洩露因職務便利獲取的未公開(kāi)信息，利用該信息從事費場或者明示、暗(àn)示他(tā)人從事相關的交易事體活動；

（七）玩忽職守，不(bù)按照規定履行職責；

（八）法律、行政法規和國務院銀行業監督管理機構人內規定禁止的其他(tā)行為(wèi)。

第二節 銷售管理

第二十五條 商業銀行理财産品銷售是指商業銀行将本行發行的理财産品向投資(zī)在報者進行宣傳推介和辦理認購、贖回等業務活動。

第二十六條 商業銀行銷售理财産品，應當加強投資(zī)者廠西适當性管理，向投資(zī)者充分披露信息和揭示風險，不(bù)得報匠(de)宣傳或承諾保本保收益，不(bù)得(de)誤導投資(zī)者火白購買與其風險承受能力不(bù)相匹配的理财産品。

商業銀行理财産品宣傳銷售文本應當全面、如(rú)實、客觀地反映理财産品的重要錯懂特性，充分披露理财産品類型、投資(zī)組合、估志現值方法、托管安排、風險和收費等重要信息，所使用的語言表述車門必須真實、準确和清晰。

商業銀行發行理财産品，不(bù)得(de)宣傳理财産品預期收益率，在理議照财産品宣傳銷售文本中隻能登載該理财産品或者本行同類理财産品的過往慢章平均業績和最好(hǎo)、最差業績，并以醒目文刀火字提醒投資(zī)者“理财産品過往業績不(bù湖煙)代表其未來表現，不(bù)等于理财産品實好靜際收益，投資(zī)須謹慎”。

第二十七條 商業銀行應當采用科(kē)學合理的方呢來法，根據理财産品的投資(zī)組合、同類産品務妹過往業績和風險水平等因素，對拟銷售的理财産品進行風險評紅知級。

理财産品風險評級結果應當以風險等級體現，由低(dī)校錢到高至少包括一級至五級，并可以根據實際情況家著進一步細分。

第二十八條 商業銀行應當對非機構投資(zī)者的風個他險承受能力進行評估，确定投資(zī)者風險承受能力等級，由低(dī)到高至了友少包括一級至五級，并可以根據實際情況進一步細分。

商業銀行不(bù)得(de)在風險承受能力評估過程中誤導投放愛資(zī)者或者代為(wèi)操作，确保風險承受能力評估結果的真實性和動好有效性。

第二十九條 商業銀行隻能向投資(zī)者銷售理業風險等級等于或低(dī)于其風險承受能力吃書等級的理财産品，并在銷售文件中明确提示産品适合銷售的投男物資(zī)者範圍，在銷售系統中設置銷售限制措施。

商業銀行不(bù)得(de)通(tōng)過對理财産老拿品進行拆分等方式，向風險承受能力等級低(dī)于理财産品風險等級的投愛能資(zī)者銷售理财産品。

其他(tā)資(zī)産管理産品投資(zī)于商業銀行理财産見來品的，商業銀行應當按照穿透原則，有效識别資(zī)産管理産品的最終投資(兵樹zī)者。

第三十條 商業銀行應當根據理财産品的性質和風險特征，設置适當的期生火限和銷售起點金(jīn)額。

商業銀行發行公募理财産品的，單一投資(zī)者銷售起點金妹裡(jīn)額不(bù)得(de)低(dī)于1萬元人民币。

商業銀行發行私募理财産品的，合格投資(zī)者投資(校舞zī)于單隻固定收益類理财産品的金(jīn)額不(bù)得(de鐵著)低(dī)于30萬元人民币，投資(zī)于單隻混合類理财産品的金(化謝jīn)額不(bù)得(de)低(dī)于40萬元人民币，投資(zī)林路于單隻權益類理财産品、單隻商品及金(jīn)融衍生品類理财産品爸空的金(jīn)額不(bù)得(de)低(dī)能視于100萬元人民币。

第三十一條 商業銀行隻能通(tōng)過本行渠道（謝也含營業網點和電子(zǐ)渠道）銷售理财産業務品，或者通(tōng)過其他(tā)商業銀行山麗、農村合作銀行、村鎮銀行、農村信用合作社等吸收公衆存款的銀行業金機站(jīn)融機構代理銷售理财産品。

第三十二條 商業銀行通(tōng)過營業場所向你跳非機構投資(zī)者銷售理财産品的，應當按照國務院銀南師行業監督管理機構的相關規定實施理财産品銷售專區理關管理，并在銷售專區内對每隻理财産品銷售過程進行錄音錄像。

第三十三條 商業銀行應當按照國務院銀行業監督管理機構的相著人關規定，妥善保存理财産品銷售過程涉及的投資(zī)者風險承受能力評估、拍劇錄音錄像等相關資(zī)料。

商業銀行應當依法履行投資(zī)者信息保密義務，建立投資(z線長ī)者信息管理制度和保密制度，防範投資(zī鐵計)者信息被不(bù)當采集、使用、傳輸和洩露。學雨商業銀行與其他(tā)機構共享投資(zī)者信息的，應煙匠當在理财産品銷售文本中予以明确，征得(de)投照那資(zī)者書面授權或者同意，并要求其履行投資(zī)者信息保密義都師務。

第三十四條 商業銀行應當建立理财産品銷售授權管理體系，制定統一的标他黃準化銷售服務規程，建立清晰的報告路線，明确分學分支機構業務權限，并采取定期核對、現場核查、風險評估等方式加強西很對分支機構銷售活動的管理。

第三節 投資(zī)運作管理

第三十五條 商業銀行理财産品可以投資(zī)于國債、地方計關政府債券、中央銀行票據、政府機構債券、金(jīn)融債券、銀行存款、大(業內dà)額存單、同業存單、公司信用類債券、輛道在銀行間市場和證券交易所市場發行的資(zī)産支持證券、公募證券投資(一醫zī)基金(jīn)、其他(tā)債權類資(zī)産、北子權益類資(zī)産以及國務院銀行業監督管理機構認可的其他(tā)資(zī)産樂到。

第三十六條 商業銀行理财産品不(bù)得(de)直接投麗熱資(zī)于信貸資(zī)産，不(bù)得(de)直接船拍或間接投資(zī)于本行信貸資(zī)産，不(bù)得(de)直接或間接友刀投資(zī)于本行或其他(tā)銀行業金(jīn)融購農機構發行的理财産品，不(bù)得(de)直接或間接投資(小生zī)于本行發行的次級檔信貸資(zī)産支持證券。

商業銀行面向非機構投資(zī)者發行的理财産品不(bù)得到生(de)直接或間接投資(zī)于不(bù)良資(zī)産、不(bù)良資(z子機ī)産支持證券，國務院銀行業監督管理機構另有規定的呢算除外。

商業銀行理财産品不(bù)得(de)直接或間接算音投資(zī)于本辦法第三十五條所列示資(zī但窗)産之外，由未經金(jīn)融監督管理部門許可設立、分可不(bù)持有金(jīn)融牌照的機構發行的産中水品或管理的資(zī)産，金(jīn)融資(zī)産投資(zī)公司的附屬事樹機構依法依規設立的私募股權投資(zī)基金(jīn)以友下及國務院銀行業監督管理機構另有規定的除外。

第三十七條 理财産品銷售文件應當載明産品類型、投資(畫吃zī)範圍、投資(zī)資(zī)産種類中綠及其投資(zī)比例，并确保在理财産品成下北立後至到期日前，投資(zī)比例按照銷售文件約定合理浮動，不(bù)得(de間通)擅自改變理财産品類型。

金(jīn)融市場發生重大(dà)變化導師土緻理财産品投資(zī)比例暫時(shí)超出浮動區間且可能吧好對理财産品收益産生重大(dà)影響的，商業銀行應當及時(都音shí)向投資(zī)者進行信息披露。

商業銀行應當根據市場情況調整投資(zī)範圍、投資(zī)資(鄉答zī)産種類或投資(zī)比例，并按照有關規這子定事先進行信息披露。超出銷售文件約定比例的，除高風險類型的理财街冷産品超出比例範圍投資(zī)較低(dī)風市爸險資(zī)産外，應當先取得(de)投資(zī)者書面同意，并在全國銀行業舞跳理财信息登記系統做好(hǎo)理财産品信息來得登記；投資(zī)者不(bù)接受的，應當允許投資(zī)者按照銷售事大文件約定提前贖回理财産品。

第三十八條 商業銀行理财産品投資(zī)資(zī)産管理産品的，應當符合以員聽下要求：

（一）準确界定相關法律關系，明确約定各參與對身主體的責任和義務，并符合法律、行政法規、《指導意見》和工土金(jīn)融監督管理部門對該資(zī)産管理月是産品的監管規定；

（二）所投資(zī)的資(zī)産管理産品不森廠(bù)得(de)再投資(zī)于其他(tā)資商我(zī)産管理産品（公募證券投資(zī)基鄉冷金(jīn)除外）；

（三）切實履行投資(zī)管理職責，不(bù)得(de)簡單中相作為(wèi)資(zī)産管理産品的資(zī)金(jīn)募集通(tōng要路)道；

（四）充分披露底層資(zī)産的類别和投資(zī)比例等信息，并在全國花金銀行業理财信息登記系統登記資(zī)産管理産品及其底飛電層資(zī)産的相關信息。

第三十九條 商業銀行理财産品投資(zī)于非标準化債權類資(zī)産的，應當海土符合以下要求：

（一）确保理财産品投資(zī)與審批流程相分離，比月服照自營貸款管理要求實施投前盡職調查、風險審查和投後風險管理，并納入全行到南統一的信用風險管理體系；

（二）商業銀行全部理财産品投資(zī)于單一債務吃明人及其關聯企業的非标準化債權類資(zī)産餘額，不(bù)得(de)超過本行資匠都(zī)本淨額的10%；

（三）商業銀行全部理财産品投資(zī)于非标準化債權類資(z物草ī)産的餘額在任何時(shí)點均不(b劇男ù)得(de)超過理财産品淨資(zī)産的35%物一，也不(bù)得(de)超過本行上一年度審計報告披露總資生黃(zī)産的4%。

第四十條 商業銀行理财産品不(bù)得(de)直接或慢師間接投資(zī)于本行信貸資(zī)産受（收）益權靜筆，面向非機構投資(zī)者發行的理财産品不(bù)得(de)直接或間接投資從拿(zī)于不(bù)良資(zī)産受（收）益權。

商業銀行理财産品投資(zī)于信貸資(zī)産受（收）益權的，應當審一湖慎評估信貸資(zī)産質量和風險，按照市場化原則合理定價，必要時(shí)委車科托會(huì)計師事務所、律師事務所、評級機構等獨立第三方機構出風著具專業意見。

商業銀行應當向投資(zī)者及時(shí)、準确、完整地披露理财産她舊品所投資(zī)信貸資(zī)産受（收）益權的相關情況，并及時(得銀shí)披露對投資(zī)者權益或投資(zī)收益等産生重大(dà)影坐這響的突發事件。

第四十一條 商業銀行理财産品直接或間接投資(zī)于銀山校行間市場、證券交易所市場或者國務院銀行業件間監督管理機構認可的其他(tā)證券的，應當符合以下要求：

（一）每隻公募理财産品持有單隻證券或單隻公募證券睡火投資(zī)基金(jīn)的市值不(bù)得(de)超過該理财産品淨資(zī)海自産的10%；

（二）商業銀行全部公募理财産品持有單隻證券或單隻答答公募證券投資(zī)基金(jīn)的市值，不(bù)得(de)玩可超過該證券市值或該公募證券投資(zī)基金(jīn)市值的3科說0%；

（三）商業銀行全部理财産品持有單一上市公司發行的股票，不(bù)得(de坐到)超過該上市公司可流通(tōng)股票的30%。

國務院銀行業監督管理機構另有規定的除外。

非因商業銀行主觀因素導緻突破前述比例限制的，商業銀行應當在流謝店動性受限資(zī)産可出售、可轉讓或者恢複交易的10個交易日内調整至符合要路的求，國務院銀行業監督管理機構規定的特殊情形除外。

商業銀行理财産品投資(zī)于國債、地方政府債券、中央銀行票據、政府機構債券花文、政策性金(jīn)融債券以及完全按照有關指數的構知商成比例進行投資(zī)的除外。

第四十二條 商業銀行不(bù)得(de)發行分級理财産兒但品。

本辦法所稱分級理财産品是指商業銀行按照本金(jīn)和收益受償順序人報的不(bù)同，将理财産品劃分為(wèi)不(b現和ù)同等級的份額，不(bù)同等級份額的收益分配不(bù票還)按份額比例計算，而是由合同另行約定、按照討信優先與劣後份額安排進行收益分配的理财産品。

商業銀行每隻開(kāi)放式公募理财産品的杠杆水平不(bù)得(de)兒店超過140%，每隻封閉式公募理财産品、每隻私募理财産品的杠杆水平不(bù民友)得(de)超過200%。

本辦法所稱杠杆水平是指理财産品總資(zī)産/理财産品淨資雨弟(zī)産。商業銀行計算理财産品總資(zī)産時(shí)，應當按照穿透原則合笑司并計算理财産品所投資(zī)的底層資(zī)産。理财産品投資(zī)資(zī)麗用産管理産品的，應當按照理财産品持有資(zī)草章産管理産品的比例計算底層資(zī)産。

第四十三條 商業銀行應當建立健全理财業務流動性風險管理制度，加強理财舞水産品及其所投資(zī)資(zī)産期限管理，專業審慎、算兵勤勉盡責地管理理财産品流動性風險，确保投資(區友zī)者的合法權益不(bù)受損害并得(de玩近)到公平對待。

商業銀行應當在理财産品設計階段，綜合評估分析投資(zī)策略、拿下投資(zī)範圍、投資(zī)資(zī)産流動性、銷售渠道、家動投資(zī)者類型與風險偏好(hǎo)等因素，審慎決定是否采取開(k子兒āi)放式運作。

商業銀行發行的封閉式理财産品的期限不(bù)得(de)低(d作子ī)于90天；開(kāi)放式理财産品所投資(zī)資(zī)産的流動性應當喝低與投資(zī)者贖回需求相匹配，确保持有足夠的現金(科銀jīn)、活期存款、國債、中央銀行票據、政策性金我唱(jīn)融債券等具有良好(hǎo)流動性的資(zī)産，以拿你備支付理财産品投資(zī)者的贖回款項。開(kāi)放式公媽吧募理财産品應當持有不(bù)低(dī)于該理财産品資(zī事北)産淨值5%的現金(jīn)或者到期日在一年以内的國債、中央銀行睡姐票據和政策性金(jīn)融債券。

第四十四條 商業銀行理财産品直接或間接投資(zī)于非标準書冷化債權類資(zī)産的，非标準化債權類資(zī)産的終止日有事不(bù)得(de)晚于封閉式理财産品的到期日或者開(kāi)放式理财産品的得家最近一次開(kāi)放日。

商業銀行理财産品直接或間接投資(zī)于未上市企業股權體長及其受（收）益權的，應當為(wèi)封閉式理财産品，并綠公明确股權及其受（收）益權的退出安排。未上市企業股權及其受（收要去）益權的退出日不(bù)得(de)晚于封閉式理财産姐不品的到期日。

第四十五條 商業銀行應當加強理财産品開(k謝他āi)展同業融資(zī)的流動性風險、交易對手風險和操作風險等風險管林內理，做好(hǎo)期限管理和集中度管控，按照穿透原則對交易對手吃機實施盡職調查和準入管理，設置适當的交易限額并根據需要進謝我行動态調整。

商業銀行應當建立健全買入返售交易質押品的管理制度，采用科(kē)學合煙自理的質押品估值方法，審慎确定質押品折扣系數，确保其能夠滿足正常和壓力情景下術照融資(zī)交易的質押品需求，并且能夠及時(shí)向相關交易對手履行返售化在質押品的義務。

第四十六條 商業銀行應當建立健全理财産品壓力測試制度。理财快錯産品壓力測試應當至少符合以下要求：

（一）針對單隻理财産品，合理審慎設定并定期審核壓力情景，充女大分考慮理财産品的規模、投資(zī)策略、投資(zī)者長嗎類型等因素，審慎評估各類風險對理财産品的影響，壓力測試的數據應當們通準确可靠并及時(shí)更新，壓力測試頻率應當與商業銀行理财産品的規模看事和複雜程度相适應；

（二）針對每隻公募理财産品，壓力測試應當至動黃少每季度進行一次，出現市場劇(jù)烈波動等情況時(shí)，應當提高壓力測地一試頻率；

（三）在可能情況下，應當參考以往出現的影是醫響理财産品的外部沖擊，對壓力測試結果實施事後檢驗，壓力測試結場老果和事後檢驗應當有書面記錄；

（四）在理财産品投資(zī)運作和風險管吧白理過程中應當充分考慮壓力測試結果，必要時(shí)根據壓力測試結果進行調議靜整；

（五）制定有效的理财産品應急計劃，确保其可以呢工應對緊急情況下的理财産品贖回需求。應急計影畫劃的制定應當充分考慮壓力測試結果，内容包括但不(bù)限于觸發應急計劃的各種物的情景、應急資(zī)金(jīn)來源、應急程序和問吧措施，董事會(huì)、高級管理層及相關部門實施應急程序和措施的購東權限與職責等；

（六）由專門的團隊負責壓力測試的實施與評估，該團隊老你應當與投資(zī)管理團隊保持相對獨立。

第四十七條 商業銀行應當加強對開(kāi)放式公募理财産品認購銀睡環節的管理，合理控制理财産品投資(zī)者集中度，審慎日內确認大(dà)額認購申請，并在理财産品銷售文件中對拒絕或可慢暫停接受投資(zī)者認購申請的情形進行約定。

當接受認購申請可能對存量開(kāi)放式公募理财産品投資(zī)者利益構成重大那花(dà)不(bù)利影響時(shí)，商業銀行可以采取設定單筆生一投資(zī)者認購金(jīn)額上限或理财産品單日淨認購比例上限、拒絕大(窗光dà)額認購、暫停認購等措施，切實保護存量理财産品投資(有高zī)者的合法權益。

在确保投資(zī)者得(de)到公平對待的前提下，商業銀行可以按照法律、行政體兵法規和理财産品銷售文件約定，綜合運用設置贖回上限、延期辦理巨額贖回申請、暫停數厭接受贖回申請、收取短(duǎn)期贖回費等方式，作為(wèi)壓花舞力情景下開(kāi)放式公募理财産品流動性風險管理的輔助措施。商業和書銀行應當按照理财産品銷售文件中約定的信息披露方式，在3個交易日内通(tōng)煙去知投資(zī)者相關處理措施。

本辦法所稱巨額贖回是指商業銀行開(kāi)放式公募理财産品單個開土討(kāi)放日淨贖回申請超過理财産品總份額的10%的贖回行為(wè冷文i)，國務院銀行業監督管理機構另有規定的除外。

第四十八條 商業銀行應當對理财投資(zī)合作機構議服的資(zī)質條件、專業服務能力和風險管理水平等開(kāi年書)展盡職調查，實行名單制管理，明确規定理财投資(zī)合作機構的準入标準志高和程序、責任與義務、存續期管理、利益沖突防範機制、信息披露義務及退出機金人制，理财投資(zī)合作機構的名單應當至少票美由總行高級管理層批準并定期評估，必要時(sh農窗í)進行調整。商業銀行應當以書面方式明确界定雙方的權利義務和風湖多險責任承擔方式，切實履行投資(zī)管理職責，不(bù)因委托其他(tā)機構信筆投資(zī)而免除自身應當承擔的責任。

本辦法所稱理财投資(zī)合作機構包括但不(bù)限于商業水銀銀行理财産品所投資(zī)資(zī)産管理産風雨品的發行機構、根據合同約定從事理财産品受托投資(zī)的機構以及與理财産品姐嗎投資(zī)管理相關的投資(zī)顧問等。理财投資(zī)合作機構飛美應當是具有專業資(zī)質并受金(jīn)融監督管理部門依法監管的也生金(jīn)融機構或國務院銀行業監督管理機構認可的其他(科車tā)機構。

商業銀行聘請理财産品投資(zī)顧問的，應當審查投資喝是(zī)顧問的投資(zī)建議，不(bù)得(影信de)由投資(zī)顧問直接執行投資(zī)指令，不(bù)得(de)向購做未提供實質服務的投資(zī)顧問支付費用或者支付與其提供的服從體務不(bù)相匹配的費用。

商業銀行首次與理财投資(zī)合作機構合作的，應當提前10日将該合作機構玩不相關情況報告銀行業監督管理機構。

第四十九條 商業銀行不(bù)得(de)用自有資(zī)金(jīn)到暗購買本行發行的理财産品，不(bù)得(de)為(wèi)理财産品投光國資(zī)的非标準化債權類資(zī)産或權益類資(zī)産提喝花供任何直接或間接、顯性或隐性的擔保或回購承諾，不(bù)得(d哥個e)用本行信貸資(zī)金(jīn)為(wèi)他現本行理财産品提供融資(zī)和擔保。

第四節 理财托管

第五十條 商業銀行應當選擇具有證券投資(zī)基金(jīn)托管內要業務資(zī)格的金(jīn)融機構、銀行業理坐北财登記托管機構或者國務院銀行業監督管理機構認可的其他(tā)機構托管所發行的理睡地财産品。

第五十一條 從事理财産品托管業務的機構應當履行下列職責，确保實現森東實質性獨立托管：

（一）安全保管理财産品财産；

（二）為(wèi)每隻理财産品開(kāi)設獨事畫立的托管賬戶，不(bù)同托管賬戶中的資(zī)産應當相互獨立；

（三）按照托管協議約定和理财産品發行銀行的投資(zī)指令，及時(shí)辦村了理清算、交割事宜；

（四）建立與理财産品發行銀行的對賬機制，複核、審查理财産品資(zī)金(人如jīn)頭寸、資(zī)産賬目、資(zī)産淨值、認購和贖回價格知爸等數據，及時(shí)核查認購、贖回以及投資(zī)資(zī)金(jī西畫n)的支付和到賬情況；

（五）監督理财産品投資(zī)運作，發現理财産品違反法鄉高律、行政法規、規章規定或合同約定進行投資(zī)的，應當拒絕執行，及時(都話shí)通(tōng)知理财産品發行銀行并報告銀行業監督管理機構；

（六）辦理與理财産品托管業務活動相關的信術的息披露事項，包括披露理财産品托管協議、對理财産品信息披露文件中的村是理财産品财務會(huì)計報告等出具意見，以及在公募理财産品半年度和年度報弟商告中出具理财托管機構報告等；

（七）理财托管業務活動的記錄、賬冊、報表和其他(tā)相關資(zī)料保存來那15年以上；

（八）對理财産品投資(zī)信息和相關資(zī)料承擔保密責任，除制男法律、行政法規、規章規定、審計要求或者合同約定外，不還快(bù)得(de)向任何機構或者個人提供相關信息和資(錯樹zī)料；

（九）國務院銀行業監督管理機構規定的其他(tā)職責。

從事理财産品托管業務機構的董事、監事、高級管理人員和其他(tā)托管業務人員一拿不(bù)得(de)有本辦法第二十四條第二款所列行為(wè快生i)。

第五十二條 商業銀行有下列情形之一的，國服村務院銀行業監督管理機構可以要求其發行的理财産品由指定的機構進行話書托管：

（一）理财産品未實現實質性獨立托管的；

（二）未按照穿透原則，在全國銀行業理财信息登記系統中，向上穿河街透登記最終投資(zī)者信息，向下穿透登記理财産品投資城劇(zī)的底層資(zī)産信息，或者信息登記不(信機bù)真實、準确、完整和及時(shí)的；

（三）國務院銀行業監督管理機構規定的其他(tā)情形呢遠。

第五節 信息披露

第五十三條 商業銀行應當按照國務院銀行業監督做歌管理機構關于信息披露的有關規定，每半年披露其從事理财業務活動的有關信息作鄉，披露的信息應當至少包括以下内容：當期發行和到期的理财什歌産品類型、數量和金(jīn)額、期末存續理财産品視藍數量和金(jīn)額，列明各類理财産品的占比及其變化情況，以及理财學員産品直接和間接投資(zī)的資(zī)産種類、規模和也器占比等信息。

第五十四條 商業銀行應當在本行營業網點或官就文方網站建立理财産品信息查詢平台，收錄全部在售及存續期内公募理财産品的基本信息。厭為

第五十五條 商業銀行應當及時(shí)、準确、完整地向理财産品投資不費(zī)者披露理财産品的募集信息、資(zī)金(jī討道n)投向、杠杆水平、收益分配、托管安排、投資(zī)賬戶但我信息和主要投資(zī)風險等内容。

第五十六條 商業銀行發行公募理财産品的，應當在本行官方網站或者村老按照與投資(zī)者約定的方式，披露以下理财産品信息：

（一）在全國銀行業理财信息登記系統獲取的登記編碼；

（二）銷售文件，包括說(shuō)明書、銷售協市弟議書、風險揭示書和投資(zī)者權益須知；

（三）發行公告，包括理财産品成立日期和募集規模等信息；

（四）定期報告，包括理财産品的存續規模、門坐收益表現，并分别列示直接和間接投資(zī)的資(zī)産種類、對訊投資(zī)比例、投資(zī)組合的流動森志性風險分析，以及前十項資(zī)産具體名稱、規模和比例等信息；

（五）到期公告，包括理财産品的存續期限、終止日期、收費情況和收益分配情況等著就信息；

（六）重大(dà)事項公告；

（七）臨時(shí)性信息披露；

（八）國務院銀行業監督管理機構規定的其他(tā)信息。

商業銀行應當在理财産品成立之後5日内披露南書發行公告，在理财産品終止後5日内披露到期公告，在發生可能對理财産品投資(zī火票)者或者理财産品收益産生重大(dà)影響的事件後2日内秒熱發布重大(dà)事項公告。

商業銀行應當在每個季度結束之日起15日内、上半年結束之日起6對電0日内、每年結束之日起90日内，編制完成理财産品的上服季度、半年和年度報告等定期報告。理财産品成立不(bù)足90日西學或者剩餘存續期不(bù)超過90日的，商業銀行可以不(bù)編制理财産品當期的現那季度、半年和年度報告。

第五十七條 商業銀行應當在每個開(kāi)放日結束後2日内，披露開(kā子店i)放式公募理财産品在開(kāi)放日的份額淨值、份城妹額累計淨值、認購價格和贖回價格，在定期報告中披露開雨理(kāi)放式公募理财産品在季度、半年和年度最後一個市場交易日的近算份額淨值、份額累計淨值和資(zī)産淨值。

商業銀行應當至少每周向投資(zī)者披露一次封閉式公募理财産品的資(zī街術)産淨值和份額淨值。

第五十八條 商業銀行應當在公募理财産品的存續期内，至少每月向投資雜去(zī)者提供其所持有的理财産品賬單，賬單内容包括但不(bù)限木亮于投資(zī)者持有的理财産品份額、認購金(j近內īn)額、份額淨值、份額累計淨值、資(zī)産淨值章微、收益情況、投資(zī)者理财交易賬戶發生的交鐵數易明細記錄等信息。

第五十九條 商業銀行發行私募理财産品的，應當按照與合拿錯格投資(zī)者約定的方式和頻率，披露以下理财産品信息：

（一）在全國銀行業理财信息登記系統獲取的登記錢吧編碼；

（二）銷售文件，包括說(shuō)明書、銷售協議書、風險揭報習示書和投資(zī)者權益須知；

（三）至少每季度向合格投資(zī)者披露理财産品的資(zī)産淨值、份額淨值和做爸其他(tā)重要信息；

（四）定期報告，至少包括季度、半年和年度報告；

（五）到期報告；

（六）重大(dà)事項報告；

（七）臨時(shí)性信息披露；

（八）國務院銀行業監督管理機構規定的其他(嗎書tā)信息。

第六十條 商業銀行理财産品終止後的清算期原則上不(bù)得(de)機年超過5日；清算期超過5日的，應當在理财産品終止前，現對根據與投資(zī)者的約定，在指定渠道向理财産品投資(z睡司ī)者進行披露。

第六十一條 商業銀行應當在理财産品銷售文算和件中明确約定與投資(zī)者聯絡和信息披露的方式、渠道和頻率兵相，以及在信息披露過程中各方的責任，确保投資鐵要(zī)者及時(shí)獲取信息。

商業銀行在未與投資(zī)者明确約定的情況下，在其官草技方網站公布理财産品相關信息，不(bù)能視為(wèi)向投微訊資(zī)者進行了信息披露。

第四章 監督管理

第六十二條 從事理财業務的商業銀行應當按照規定，向銀行業監督管理機構報送與理财小腦業務有關的财務會(huì)計報表、統計報表、外部審計報告和銀行業監督管理厭農機構要求報送的其他(tā)材料，并于每年度結請筆束後2個月内報送理财業務年度報告。

第六十三條 理财托管機構應當按照規定，向銀行業監督管理機構報送與理财産品托管看亮有關的材料，并于每年度結束後2個月内報送理财産品年度托管報告。

第六十四條 從事理财業務的商業銀行在理财業務中出現重大(dà)風險和損失時(相不shí)，應當及時(shí)向銀行業監督管理機構報告，并提交應對措學少施。

第六十五條 銀行業監督管理機構應當定期對商業中個銀行理财業務進行現場檢查。

第六十六條 銀行業監督管理機構應當基于非現場監管和現場檢查情況，定期對商影很業銀行理财業務進行評估，并将其作為(wè爸坐i)監管評級的重要依據。

第六十七條 商業銀行違反本辦法規定從事理财業務活動的，應當視市根據國務院銀行業監督管理機構或者其省一級派出土物機構提出的整改要求，在規定的時(shí)限内向通時國務院銀行業監督管理機構或者其省一級派出機構提交整改方案并采務身取整改措施。

第六十八條 對于在規定的時(shí)限内未能采取有效整改措施不頻的商業銀行，或者其行為(wèi)嚴重危及本內秒行穩健運行、損害投資(zī)者合法權益的，國務院銀行業監督管理爸爸機構或者其省一級派出機構有權按照《中華人民共和國銀行業監督管理法》第三十七條都雪的規定，采取下列措施：

（一）責令暫停發行理财産品；

（二）責令暫停開(kāi)展理财産品托管等業務；

（三）責令調整董事、高級管理人員或者限制其權利；

（四）《中華人民共和國銀行業監督管理法》第三十七條規定的去白其他(tā)措施。

第六十九條 商業銀行開(kāi)展理财業務，根據《指導意見》經認定存在剛性煙鄉兌付行為(wèi)的，應當足額補繳存款準備金(jīn)和存款歌船保險保費，按照國務院銀行業監督管理機構的相關規定，足額計提資(zī)們道本、貸款損失準備和其他(tā)各項減值準冷地備，計算流動性風險和大(dà)額風險暴露等監管指标。

第五章 法律責任

第七十條 商業銀行從事理财業務活動，有下列情形之一的，由銀行業監督管理機構懂技依照《中華人民共和國銀行業監督管理法》第四十六條的規定，予以處罰。美內

（一）提供虛假的或者隐瞞重要事實的報表、報告等文件、資(長內zī)料的；

（二）未按照規定進行風險揭示或者信息披露的；

（三）根據《指導意見》經認定存在剛性兌付行為(wèi)的；

（四）拒絕執行本辦法第六十八條規定的措施的；

（五）嚴重違反本辦法規定的其他(tā)情形。

第七十一條 商業銀行從事理财業務活動，未按照規定向銀行業監督管理機構報告城唱或者報送有關文件、資(zī)料的，由銀行業監文見督管理機構依照《中華人民共和國銀行業監督管理法》第四十七條的什還規定，予以處罰。

第七十二條 商業銀行從事理财業務活動的其他(tā)綠工違法違規行為(wèi)，由銀行業監督管理機又兵構依照《中華人民共和國銀行業監督管理法》《中華人民共和不明國商業銀行法》等法律法規予以處罰。

第七十三條 商業銀行從事理财業務活動，違反有關法律、行政法規以內匠及國家(jiā)有關銀行業監督管理規定的，銀行業監督管理機構除依照本得明辦法第七十條至第七十二條規定處罰外，還可以依照《中哥計華人民共和國銀行業監督管理法》第四十八條和《金(jīn)融違法行為(w鐘多èi)處罰辦法》的相關規定，對直接負責的董事、高級管理從機人員和其他(tā)直接責任人員進行處理；涉嫌犯罪的，依法移送司法機關處理。

第六章 附則

第七十四條 政策性銀行、農村合作銀行、農村信用合作社等其他劇爸(tā)銀行業金(jīn)融機構開(kāi)展理财業務，适用本辦法規定。外呢又國銀行分行開(kāi)展理财業務，參照本辦法執行。

第七十五條 商業銀行已經發行的保證收益型和保本浮動收益型吧會理财産品應當按照結構性存款或者其他(tā)存款進行規兵明範管理。

本辦法所稱結構性存款是指商業銀行吸收的嵌入金(jīn)融衍生朋跳産品的存款，通(tōng)過與利率、彙率、指數等事土的波動挂鈎或者與某實體的信用情況挂鈎，使存款人在務海承擔一定風險的基礎上獲得(de)相應收益的産品。

結構性存款應當納入商業銀行表内核算，按照存款管理，納入存款準備金(j火草īn)和存款保險保費的繳納範圍，相關資(zī)産應當按照國務院銀行業監督管器笑理機構的相關規定計提資(zī)本和撥備。衍生産品交易部分按照衍生産品業務管少要理，應當有真實的交易對手和交易行為(wèi)。

商業銀行發行結構性存款應當具備相應的衍生産品交易業務資(zī)格。

商業銀行銷售結構性存款，應當參照本辦法第三章第二節和們山本辦法附件的相關規定執行。

第七十六條 具有代客境外理财業務資(zī)格的商業銀行低數開(kāi)展代客境外理财業務，參照本辦法執行，并應當遵守法律、行政法規和金費唱(jīn)融監督管理部門的相關規定。

第七十七條 本辦法中“以上”均含本數；“日”指好呢工(gōng)作日；“收益率”指年化收益率。

第七十八條 本辦法附件《商業銀行理财産品銷機樹售管理要求》是本辦法的組成部分。

第七十九條 本辦法由國務院銀行業監督管理機構負責解釋。

第八十條 本辦法自公布之日起施行。《商業銀行個人低可理财業務管理暫行辦法》（中國銀行業監督管理委員歌業會(huì)令2005年第2号）、《商業銀行個人理财業務風險管理指引》（銀監北哥發〔2005〕63号）、《中國銀行業監督管理委員會(huì)辦公廳關于商不放業銀行開(kāi)展個人理财業務風險提示的通(tōng)知》（銀也線監辦發〔2006〕157号）、《中國銀監會(huì)辦公廳關于調整商業銀行個到也人理财業務管理有關規定的通(tōng)知》（銀監辦發〔2007〕241号）、《森低中國銀監會(huì)辦公廳關于進一步規範商業銀行個人車請理财業務有關問題的通(tōng)知》（銀監辦發〔2008〕47号）、《中國秒線銀監會(huì)辦公廳關于進一步規範商業銀行個人理财業知醫務報告管理有關問題的通(tōng)知》（銀監辦知能發〔2009〕172号）、《中國銀監會(技年huì)關于進一步規範商業銀行個人理财業務投資(zī)管理有關問題的通(tō西她ng)知》（銀監發〔2009〕65号）、《中國銀不事監會(huì)關于規範信貸資(zī)産轉讓及筆吧信貸資(zī)産類理财業務有關事項的通(麗快tōng)知》（銀監發〔2009〕113 号）、《女雪商業銀行理财産品銷售管理辦法》（中國銀行業監督管理委員會(h事土uì)令2011年第5号）、《中國銀監會(huì)關于進一步加強商業銀行理财業道吃務風險管理有關問題的通(tōng)知》（銀監發外土〔2011〕91号）、《中國銀監會(huì)關于規範商業銀行理财業務投資(z美窗ī)運作有關問題的通(tōng)知》（銀監發〔2013〕8号）、《見錯中國銀監會(huì)關于完善銀行理财業務組織管理體系樂年有關事項的通(tōng)知》（銀監發〔2014〕35号）同時(shí)資見廢止。本辦法實施前出台的有關規章及規範性文件如(rú)與本辦法不(bù)好頻一緻的，按照本辦法執行。

第八十一條 本辦法過渡期為(wèi)施行之日起至筆票2020年底。過渡期内，商業銀行新發行的理财産品應當符合本辦法規定；對于存唱快量理财産品，商業銀行可以發行老産品對接存量理老兵财産品所投資(zī)的未到期資(zī)産，但應當嚴格控制在存量産會校品的整體規模内，并有序壓縮遞減。

商業銀行應當制定本行理财業務整改計劃，明确時(shí)間進度安排和内部妹花職責分工(gōng)，經董事會(huì)審議通(tōng)過并經董事長(chá鐘她ng)簽批後，報送銀行業監督管理機構認可，同時(shí)錢朋報備中國人民銀行。銀行業監督管理機構監督指導商業銀行章件實施整改計劃，對于提前完成整改的商業銀行，給予适當監管激勵；對于未嚴格執行整改也秒計劃或者整改不(bù)到位的商業銀行，适時(shí)采取拿黃相關監管措施。

過渡期結束之後，商業銀行理财産品按照本辦法和《指導意見》進行全面規範管理呢件，因子(zǐ)公司尚未成立而達不(bù)到第三方獨立托管要求的情形除外；商業銀喝少行不(bù)得(de)再發行或者存續不(bù)符合《水日指導意見》和本辦法規定的理财産品。

附：

1.中國銀保監會(huì)發布《商業銀行下厭理财業務監督管理辦法》

http://www.cbrc.gov.cn/chinese/ne習算wShouDoc/

414FD35A484140B3BD3B8400751B78B5.htm票坐l

2.中國銀保監會(huì)有關部門負責人就《商業銀行理财業務監督管理辦件生法》答(dá)記者問

http://www.cbrc.gov.cn/chinese/newShouD農快oc/

9E3361C651974AA79F41807D06132窗遠312.html